软银清仓英伟达，西芒杜铁矿正式投产，中美未来一年的竞合

今日快讯 2025年11月13日 11:21 0 admin

（庆祝A股4000点，灵哥星球会员北京聚会，超过150人已报名，关注公众号查看分享主题）

软银刚清仓了英伟达，为AI泡沫叙事又浇了一盆水。

但你说软银真的懂AI吗？孙正义当初在2019年清仓英伟达，然后把自己搞到几乎破产，国际投资人看到软银几乎是避而不及。

随后2024年，孙正义跑去找黄仁勋称兄道弟，又一次买入英伟达。你说他真懂AI，卖错英伟达也算了，也不至于错过OpenAI的早期投资啊。

现在到好，清仓英伟达，然后再向OpenAI投资225亿，把OpenAI估值抬升到5000亿美元。

消息一出，市场不认可，软银股价迅速跌了10%。

但是你说孙正义是傻瓜，那肯定不是。孙正义这个人，灵哥从媒体上也观察了30年了。他未必真懂前沿科技，但他懂政治。

孙正义对OpenAI投资并不是没有条件的，要求完成公司改组，并为IPO做好准备。

真正戳破AI泡沫的不会是孙正义清仓英伟达，这对AI叙事，或者英伟达股价有阶段性影响，但只要数据中心，全球资本还愿意投资，那当前还算是安全的。

孙正义赌的是，美国当前的经济只能靠AI，其他都靠不了。比如消费，现在占人口比例的10%富人消费占比50%，历史新高。

中产阶级和穷人已经没有能力消费了，富人还能消费，他们钱哪里来，股市来的！所以股市不好，美国的消费就会更不好。

那股市怎么才会好？炒AI。而AI逻辑兑现到底靠什么？是靠英伟达吗，错了，是靠OpenAI。

如果OpenAI证明AI应用赚不到钱，投资都是白搭的，那英伟达就会轰然倒下。

所以必须要让OpenAI赚钱，必须要让OpenAI上市。泡沫真要破灭，也得等财阀老爷们退出才行。

孙正义其实只是个抬轿子的，但他是个关键人物，因为他代表了全球资金，不仅是日本的，包括软银愿景的LP投资人都是中东的土豪和王室。

这是一盘把全球资本绑在一起的大而不倒的大局，也是终局之局。

而吊诡的是，掌握这一切的开关居然是东大。

因为美国缺电缺的很厉害，如果要合理化大量的数据中心投资，就必须要有电，只有东大才能源源不断的供给电力设备。

所以灵哥说，只要东大愿意配合，这个游戏，包括全球的顶级财阀们就必然会愿意继续玩下去。

那么东大为什么愿意配合呢？道理很简单，美国当下抢的骗的都是他当年小弟的钱，比如日本韩国。

你说日韩这么多年赚了那么多财富，也包括中国老百姓的，会把钱给我们支持我们发展AI吗？不会吧，他们只能给美国爸爸。我们再从美国那边把钱给赚回来。

如果没有这个局，全球的财阀们就相当于诸侯割据，一个个打太麻烦。集中到美国，最后我们再打金融歼灭战，新的全球秩序才会完全诞生。

现在仍然是在布局阶段，比如几内亚的西芒杜项目铁矿项目的投产仪式刚刚启动，几内亚，卢旺达，加蓬等多国总统和中方高层出席。

这么多总统参加一个项目的投产，只能代表这不仅是一座矿山，牵涉到全球的铁矿石定价权，乃至大宗商品定价权，乃至全球金融新格局等等。

央行最新的报告显示，新兴国家第一次通胀低于发达国家，所以当前发达国家降息还犹犹豫豫，但新兴国家在坚定的降息。

这实际上意味着新兴国家已经围绕着中国构建出一个平行的圈层，中国低价商品输出帮他们压低了物价，同时我们用人民币低价购买他们的原材料，形成新的经济循环。

所以未来一年，乃至若干年，中美竞合，既竞争也合作。竞争是长期战略性的，但合作是结构性的。

东大一直是这样，既要“风物长宜放眼量”，也要“绝知此事要躬行”，最后才能有“长风破浪会有时”。

（全文完，首发微信，欢迎大家关注我微信公众号ding_chenling）

保护壳挺住苹果iPhone 18系列继续用铝合金

发表评论